AI资料中心扩建潮推升光通讯！Lumentum砸3.5亿美元扩产仍追不上订单

受惠于人工智慧（AI）资料中心需求快速成长，光学元件製造商Lumentum(LITE-US) 正面临产能追不上订单的压力。执行长Michael Hurlston表示，公司产品订单已全面售罄至2029年初。

Hurlston週五（9日）接受《彭博》採访时指出，部分产品明年的需求约有70%无法获得满足，另一些产品直到2028年仍有约30%的需求缺口。相较半年前他预估产能将于2028年售罄，如今订单满载的时间已提前近一年。

Hurlston表示：我们的产能已全部售罄，而且看不到尽头。

市场对Lumentum的营收成长也抱持高度期待。分析师平均预估，公司今年销售额将较去年成长逾一倍。

为因应订单激增，Lumentum过去两年已将位于东京都会区的关键工厂产能提升至原本的12倍，并计画对该厂及邻近设施合计投入至少3.5亿美元。公司位于英国Caswell的工厂也已完成扩产。

然而，光学元件製造涉及长期的产能建置，难以迅速跟上需求变化。Hurlston指出，Lumentum这类企业建立新的生产能力通常需要3至5年，因此超大规模云端运算业者已承诺提供资金支持，协助分摊扩产所需的资本支出。

除了增加既有产能，Lumentum也考虑透过併购扩大产品布局。Hurlston表示，公司希望在未来一年左右，进一步增加现有产品线尚未涵盖的能力。

Lumentum主要供应磷化铟（Indium Phosphide）元件，这类材料是高速云端运算与资料传输的重要技术基础。

今年稍早，辉达(NVDA-US) 分别向Lumentum及竞争对手Coherent(COHR-US) 投资20亿美元，显示AI晶片大厂正加强布局光学互连供应链。

硅光子技术被视为下一代资料中心互连的重要发展方向，透过光讯号取代铜缆传输资料，不仅能支援 AI 硬体提升资料传输速度，也有助于降低散热需求与能源消耗。

Lumentum部分相关技术来自2018年收购Oclaro。Oclaro承接了日立的光学研究技术，其位于日本相模原的工厂如今已是全球先进的磷化铟元件生产基地之一。